如果未来可能移居美国,小心香港保险这个坑

2017年 06月 26日
美国

房屋限购、人民币贬值、外汇限制、股市动荡...... 面对国内的一个又一个不确定因素,越来越多的人,特别是国内的中高产阶级开始纷纷关注海外资产配置,以保障自己的资产不被稀释。

香港保险凭借其外币保值、保费低廉、自带分红、保障更全面等优势就成为国内高净值人群的热门投资理财方式。据香港保险业监控处统计,内地客户在去年前三季度新造保单保费中贡献了489亿港元,这就意味着内地人每天花费近2亿港元在购买香港保险上!

我们就以人寿保险为例,对比一下内地、香港和美国的保险,看看究竟差别在哪里。

第一点,保险的安全性

美国:

从保险历史来看,美国人寿保险有着260年历史,香港170年,而内地的保险业则起步较晚,仅20年左右。所以从监控、管理、法律等各方面来说,美国的保险都是目前世界上最先进最值得信赖的,根据2016年全球保险业手册统计结果显示,美国保险的总保费占全球26.80%。

其次,美国的保险公司受美国保监会监管,美国联邦和各个州都有特设基金保障赔偿。美国保险法规定,保险公司必须设立专门账户提供赔付,这个账户需要每个季度审计。同时,美国《破产法》规定,美国保险公司不能随意宣布破产,如果经营不善被收购,收购方必须负责所有赔偿问题。

所以美国人常笑称,美国的保险公司比银行还安全。

香港:

香港一直以来奉行自由主义,依赖行业自律,香港政府仅派遣政府任命的精算师从公司内部进行监管公司运作,来保障客户利益。唯一可以约束的香港保监局也是从2016年才真正开始对保险行业进行管控。所以在管控这一点上,香港的保险公司仍不如美国成熟完善。

内地:

相较于美国和香港,内地的保险市场起步较晚,过于激烈的行业内竞争也导致了保险越做越像传销。特别是人寿保险,业务结构有所失衡,轻保障、重理财,所以对于中国的寿险市场,绝大多数人还是抱着观望的态度。

第二点、保费价格与收益

在保费这一项上,恐怕没有哪个国家可以与美国抗衡。同类保险上,美国的保费是香港的1/3,内地的1/6。

那美国是怎么做到低保费高收益的呢?

保险公司在对保险产品的价格进行定价时,考虑的因素主要有三:生命表、预期收益率和公司的经营管理费。

生命表(Mortality Table),又称“死亡概率表”,它是反映一个国家或区域人口生存死亡规律的调查统计表。表现公司就是依照生命表上的死亡率和生存率来评估风险,决定保费的。

美国、香港、内地生命表:

预期寿命越长,就意味着保险公司赔付期限约延后,保险的成本越低。我们可以看到,内地和香港保险的预期最长寿命都是100岁,而美国则到120岁,所以同等条件下,美国的保费自然更便宜。

第三点、规避债务

这一点特别对于高净值的富人是个重要的考量。

在内地、香港和美国,人寿保险的现金值都可以不受官司追讨并享受司法豁免的保障。也就是说,哪怕投保人破产或是坐牢了,别人也动不了他保险上的钱。就算是离婚,大额保单也不会被分割。

但有一点必须注意,在内地,一旦当事人启用司法豁免,必须证明资金来源的清白,如果牵扯上刑事犯罪,法院有权冻结、扣押、查封涉案人的保险。

第四点、合法避税

不管是购买哪里的保险,相信代理人都曾告诉过你,人寿保险最重要的一个功能便是避税。

但要注意了:如果你打算在美国买房,在美国有资产,打算移民美国或者已经是美国公民,那么一定要谨慎选择香港和内地保险,尤其是分红型保险,因为它不仅不能帮你避税,还得多交税!

这里我们展开一下关于税的问题。

如果未来您或您的孩子成功地移民了美国,您就会有的一位新亲戚– 山姆大叔,确切地说是IRS,美国国税局。

IRS不仅关心我们在美国的资产,他对我们全球的资产都惦在心上,通过FATCA肥咖法案,他可以要求全球的金融机构向美国通报美国人(绿卡和公民)在海外的金融资料,以供美国政府查税。这个金融机构就包含银行和保险公司。这时候有人要问了:不是说保险免税吗?我的保险经纪是这么说的啊。下次遇到这样的保险经纪,请让他讲一讲和保险相关的都有哪些税,美国的税法和香港的税法对保险的规定有什么不一样。具体来讲,和保险相关的税有这些:

1. 收入税/Federal and State Income Tax

在美国,每个家庭每年都需要申报上一个年度全家的总收入,包括境外的收入,减去可以抵税的部分,按照税率,算出一个应缴税额,和已交的税进行对比,多退少补。香港保险的分红作为境外收入,同样需要申报并补缴税。所以在看保险计划书的时候,请算一下拿到的分红去掉要交的税以后还剩多少。如果是高收入家庭,年收入超过46万美金,这税率可以高达39.6%,,盲目跟风买保险的行为并不可取。与之相比,美国的保险就专门为应对IRS而设计,客户从保险里面拿钱是用贷款的形式,不需要算作当年的收入, 不需要交税。因为是客户自己的钱,所以贷款是低息,甚至零利息,让保险既可以保障客户的收益,又可以完美避开缴税。

2. 遗产税/Federal and State Estate Tax, Inheritance Tax

虽然内地的遗产税叫嚣尘上,但就目前而言,香港与内地都都不收遗产税,而美国的遗产税已经实施了100多年,有一套严密的规定和流程。就算你不是美国人,只要你在美国拥有资产,同样需要缴纳遗产税。

一个人过世后,需要把所有的资产(包括海外资产)进行清点,超过免税额的部分,缴纳遗产税,外国人在美国的遗产免税额仅6万元,最高税率40%。然后子女才能拿到剩余的遗产,如果子女这个时候也是美国的应税居民(公民,绿卡,或在美国超过183天),还需要把收到的遗产作为当年的收入,再交一次收入税。如果这个人有购买人寿保险,那么保险的身故赔偿也要计入资产,计算遗产税。美国保险的好处是子女收到的身故赔偿金不需要再交收入税。所以,保险本身不能避遗产税,但可以减少遗产税的影响,让子女可以拿到更多的资产。如果想完全避遗产税,最常见的做法是用不可撤销信托+人寿保险。

3. 税务上,你的保险可能是不被承认的保险

众所周知,富人喜爱用保险来是隐蔽资产和避税,因此美国的税法对保险有非常严格的规定。只有符合规定要求的保险产品,才能享受美国税法上的好处。这个规定叫做7702条例。简单的说就是它限定了一个人寿保险里投保人最多可以放多少钱进去进行免税投资。而香港的保险完全没有这样的要求,因此客户放进去的钱远远超过了IRS允许的最大值。其结果就是这样的产品在美国税法看来根本不算是保险。既然不是保险,那此前面讲到的保险在税上面的好处自然是无从谈起。举个例子,香港某热卖的分红险产品,身故赔偿= 账户现金价值+2500美金,对客户放多少钱进去几乎没有任何限制。如果这样的产品在IRS眼里能算作保险,恐怕美国的富豪也都得排着队到香港买保险,还何须费心做慈善基金等种种避税的手段呢。而现实的情况是,在IRS看来,这是投资,而不是保险。投资该交的税一个都少不了,保险在税上的好处一个都捞不着。

你从非美国保险中拿出来的超过本金部分的收入,在美国政府的眼里是个人收入,需要缴个人所得税。以联邦所得税15%来算,那么年复一年的复利成长打的折扣可大了。假设回报率是7.75%,如果你从40岁开始每年放一万,放到60岁,到84岁时的现金值免税和付税两种情况相差100万!

4. 海外保险税/Foreign Insurance Tax

美国会对你的保费收税!

很多人会忽略了这一点,美国IRS规定,美国公民和居民一旦购买海外保险(美国以外的保险),都需要缴纳保费1%-4%的税金。也就是说,从你成为美国居民的那一刻,你如果有付海外保单的保费,国税局要求每季填表,每季都需要缴税。

这条规定之所以不广为人知是因为对于美国人来说,在美国市场的保险选择远优于海外市场,所以大家都不会考虑海外保险。但很多移民朋友在购买时还是中国居民身份,并没有意识到一旦登陆成为美国居民,保费都需要交税。

另外按照FATCA法案的规定,有储蓄分红功能的保险算作海外金融账号,需要申报。如果有海外保单但不据实申报,一旦美国政府查到,每一个没申报的金融账户或保单罚一万美元。而且在国税局通知你没有申报后,30天内没有递表申报,每30天罚一万,最多达6万美元,甚至有刑事犯罪责任。更惨的是,如果被查出蓄意不申报,罚款更高;最少10万或50%的现金值!

综上所述,香港保险是适应香港的税法而设计的产品,对于未来可能移民美国的人士而言,精通美国税法的美国保险公司设计的产品,才是更好的选择。

媒体采访

Forbes
Bloomberg
South China Morning Post
CNBC
iMoney
Shanghai Times
Squarefoot
Shanghai Office
Capital Weekly
The New York Times
TheStreet.com